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俄罗斯正式将加密货币钱包视同境外银行账户进行监管

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Dora Noda
Dora Noda
Software Engineer

2026 年 4 月 1 日，俄罗斯政府悄悄提交了一项法案，这可能是莫斯科以外无人讨论的最具影响力的加密政策。从 2026 年 7 月 1 日起，每位在外国加密货币钱包上开户、销户或进行交易的俄罗斯居民都将有一个月的时间告知联邦税务局（Federal Tax Service）——否则将面临模仿该国外国银行账户制度的处罚。

俄罗斯正在做一件主要经济体从未尝试过的事情：将自托管（self-custodied）加密钱包视为瑞士银行账户。而且它是在同时作为地球上受制裁最严重的加密司法管辖区的情况下这样做的。

这种矛盾正是故事所在。

法案要点，通俗易懂​

该法案于 4 月 1 日与更广泛的市场结构一揽子计划一同提交给国家杜马（State Duma），其中有四个关键部分：

  • 30 天内通知。 居民在开设或关闭“托管在国外”的钱包时，必须通知联邦税务局，使用俄罗斯已经对离岸银行账户实施的相同时间窗口。
  • 年度交易报告。 涉及外国钱包的每笔转账都必须出现在居民的税务申报中——包括资金流入、流出和交易对手。
  • 出境资金的申报证明。 当俄罗斯人通过即将获得许可的八个国内平台之一向外国钱包发送加密货币时，该平台必须收集该钱包已申报的证明。
  • 不直接禁止持有。 外国钱包仍然合法。但在俄罗斯境外购买的任何加密货币必须通过外币银行账户支付，而不是卢布——这堵住了最明显的未经监控购买的漏洞。

预计下议院将在春季会议期间通过这些法案，钱包申报制度将于 2026 年 7 月 1 日启用——同一天，目前为俄罗斯用户服务的所有未经许可的交易所都计划关闭。

为什么这是首创​

到目前为止，世界各地的加密税法都集中在人们“做了什么”上——资本利得、收入、挖矿奖励。印度 30% 的统一税率加上每笔转账 1% 的 TDS 虽然严厉，但仍然是通过年度报税表自行申报的。韩国一再推迟实施其 20% 的利得税制度。日本正转向 20% 的分类课税，并在 2028 纳税年度前逐步推行。美国要求为外国金融资产提交 8938 表格，但美国国税局（IRS）多年来一直在法庭上争论自托管加密钱包是否算数。

俄罗斯正在终结这场辩论。根据法律，位于国外的非托管钱包现在是必须报告的外国资产。开一个，你有 30 天时间。移动资金，它就会出现在你的申报表上。忽视这一规则，你将面临适用于塞浦路斯或阿联酋未申报银行账户的相同处罚标准。

这在结构上不同于“对你的收益征税”。它是资产存在报告——更接近于 FBAR 或欧盟的 DAC8 指令，而不是资本利得制度。

镇压背后的数字​

一旦你看到联邦税务局试图将其纳入国内监管的交易量，俄罗斯对这种执法的胃口就更有意义了。

  • 每天 6.5 亿美元。 财政部估计俄罗斯每日的加密货币交易额大约为这个数字，即每年约 1305 亿美元——而现在几乎所有这些交易都发生在受监管渠道之外。
  • 118.9 亿美元。 俄罗斯央行 2025 年年中的金融稳定报告估计，俄罗斯在全球加密货币交易所持有的资产为 9330 亿卢布。行业消息人士称实际数字超过 2 万亿卢布，即 250 多亿美元。
  • 8 个许可平台。 这是俄罗斯计划在 7 月 1 日关闭未经许可的场所后，允许的全部合法交易范围。
  • 30 万卢布（约 3800 - 4000 美元）。非合格零售投资者的年度购买上限，他们在许可场所购买比特币或以太坊之前还必须通过风险意识测试。
  • 禁止隐私币。 即使是没有购买上限的合格投资者也被禁止在获得许可的俄罗斯轨道上持有门罗币（Monero）或大零币（Zcash）。

隐含的逻辑是：如果国内活动通过八个带有 KYC、实名关联和以卢布计价报告的卡口进行挤压，那么有意义的加密财富逃避税网的唯一途径就是存放在国外的自托管钱包中。钱包申报授权是这一钳形攻势的另一半。

制裁悖论​

这里的政策变得真正奇怪了。

俄罗斯同时在：

  1. 建设使加密货币合法化的基础设施，使其成为可征税、受监管的资产类别——钱包申报、实名账户、许可交易所、定义的投资者类别。
  2. 世界上加密货币特定制裁的最大目标。 欧盟第 20 轮制裁方案于 4 月 27 日定稿并于 2026 年 5 月 24 日生效，对总部位于俄罗斯的加密服务提供商（包括去中心化平台）实施了全面的行业禁令。该方案还封锁了数字卢布和 RUBx 稳定币，并禁止任何欧盟个人或公司与俄罗斯 CASP（加密资产服务提供商）进行任何互动。
  3. A7A5 稳定币业务的所在地，Elliptic 和 Chainalysis 将其与超过 1197 亿美元的终身处理量联系起来——其中超过 933 亿美元发生在过去 12 个月内——通过总部位于吉尔吉斯斯坦的中介机构流动，以规避对俄罗斯法定货币轨道的制裁。

把这三个事实放在同一个房间里，你就能看到克里姆林宫实际上在做什么。国内在岸加密货币变成了一个可控、可征税、可监控的渠道，普通俄罗斯人可以在围墙花园内使用。离岸加密货币通过申报被迫公开，当局至少可以看到谁在转移什么。而跨境避裁管道——A7A5、Garantex 以及不断更换的替代者——则处于一个单独的、可推卸的通道中，国家既不制裁也不正式背书。

钱包申报制度并非反加密。它是反匿名。在一个受制裁的经济体中，反匿名是告诉离岸俄罗斯人口的一种方式：我们大致知道钱在哪里，如果你想保留它，你应该通过许可的大门把它带回家。

资金回流的博弈​

撇开技术细节不谈，这项政策本质上是对行为的一场赌注。

如果你是一名居住在俄罗斯且拥有币安（Binance）、Bybit 或目前无人知晓的自托管钱包的用户，在 7 月 1 日之后，你有三个选择：

  • 申报。 按月存档、报告交易、补缴任何欠税，并接受联邦税务局（FTS）现在对你的离岸持有资产拥有永久的监视权。
  • 回流。 通过八家获得许可的俄罗斯平台之一将资金转回，在那里，资金会与你的真实身份挂钩，但至少处于国内规则体系之内。
  • 隐藏。 继续使用 VPN、P2P 通道、混币器和 DEX——并承担一旦被发现就面临刑事税务欺诈的风险。

克里姆林宫的赌注是，相当比例的持有者会选择第二种方案。即使只有 10-20% 的回流率，也会向获得许可的俄罗斯平台注入数十亿美元的创收活动——这些平台的业务模式完全取决于今年夏天推出时是否有交易量。

风险在于相反的结果：即钱包申报制度将俄罗斯的加密活动推向更深的地下。当日后的替代方案是向税务机关发送月度通知时，隐私币（在许可通道上已被禁用）、DEX、点对点 Telegram 频道和原子交换（atomic swaps）都会变得更具吸引力。历史经验表明（包括 2025 年美欧没收域名后 Garantex 几乎瞬间完成的替代方案），二层基础设施的适应速度快于监管层。

这对世界其他地区意味着什么​

俄罗斯是一个测试案例，但该政策模板是可移植的——其他国家政府也正在观察。

  • 欧盟的 DAC8 指令将于 2026 年 1 月全面生效，已经要求在欧盟运营的加密资产服务提供商向税务机关报告用户的持有情况。俄罗斯的法案更进一步，将报告义务强加给持有非托管资产的“个人”，而不仅仅是针对持有托管资产的 VASP。
  • **FATF 旅行规则（Travel Rule）**目前已在 42 个司法管辖区生效，另有 99 个处于不同实施阶段。FATF 已发出信号，在第 16 项建议方面进展缓慢的国家可能在 2026 年第三季度面临被列入“灰名单”的风险。俄罗斯由于其未受监管的加密行业，在早些时候被下调了 FATF 合规评级，现在可以理直气壮地将钱包申报制度作为改进证据——尽管它仍面临严厉制裁。
  • 美国财政部多年来一直在纠结自托管钱包是否属于外国账户报告范畴。俄罗斯的先例——结合日益增长的全球势头——可能会改变这场辩论。
  • 亚洲监管机构，特别是韩国（现预计从 2028 年起分阶段开始征收资本利得税）和日本（正转向 20% 的分离课税），已经研究了钱包级的报告，但尚未强制执行。如果俄罗斯的实验能产生可衡量的资金回流，它将成为第一个现实世界的参考数据点。

从宏观来看：2026 年可能会被铭记为加密监管不再纠结自托管钱包“是否”算作外国资产，而是默认将其作为此类资产对待的一年。

开发者解读​

对于开发者和基础设施团队来说，实际的影响主要集中在合规覆盖面上。

  • KYC 和制裁筛查不再是任何接触俄罗斯用户的产品的“可选项目”——任何服务于欧盟受众的钱包、交易所或 DeFi 前端，如果检测到俄罗斯对手方，现在都面临明确的禁令风险。
  • 自托管钱包的 UX 将越来越需要以用户可以提交给税务机关的格式展示申报元数据——交易日志、开户日期、对手方信息。钱包不再是一个被动容器，而是变成了一个记录工具。
  • API 级的分析正成为合规官、会计师和报税工具的一个增长市场。每一个新增的需报告司法管辖区，都会为索引提供商和基础设施平台增加一层集成工作。
  • 跨境开发者在 Ethereum、Solana、Sui、Aptos 或任何拥有大量俄罗斯用户群的链上构建应用时，将需要超越 IP 过滤的地理感知功能管控（feature gating）。

BlockEden.xyz 为跨链和多监管机制下的开发者提供企业级 RPC 和索引器基础设施。随着合规报告在 2026 年成为首要关注点，我们的 API 市场 为开发者提供可靠的链上数据访问，旨在随你的用户规模和司法管辖布局共同扩展。

接下来的关注重点​

三个因素将决定俄罗斯的实验是成为全球模板还是前车之鉴：

  1. 2026 年第四季度的合规率。 是否有相当数量的持有者真正进行了申报？联邦税务局到年底将掌握相关数据，即使它不对外公布。
  2. 八个许可平台上的资金流动。 如果交易量显现，则政策奏效。如果这些平台依然空空如也，则地下经济获胜。
  3. 俄罗斯境外的效仿。 关注印度、巴西和土耳其——这三个经济体拥有庞大的无银行账户加密人口和强势的税务部门。如果其中任何一个在 2026 或 2027 年采用钱包申报制度，俄罗斯将为未来十年的加密执法设定范本。

更深层次的真相是，钱包申报制度最终会降临到每个人身上。问题在于，它们是以彻底的监视、资金回流激励，还是以持有跨境大型金融资产的乏味行政现实的形式出现。俄罗斯已经下注，而我们其他人即将揭晓我们将面临哪一个版本。

数据来源​

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